增額終身壽險(xiǎn)再次上演“炒停售”
“窗口期來了，復(fù)利3.5%將成為歷史，不要錯(cuò)過復(fù)利3.5%增額終身壽……”“3.5%的增額終身壽險(xiǎn)估計(jì)快要下架了！速買！”
上海證券報(bào)記者發(fā)現(xiàn)，近日，類似上述營(yíng)銷文案充斥在保險(xiǎn)銷售人員發(fā)布的朋友圈。甚至還有個(gè)別微信公眾號(hào)專門發(fā)文章，從宏、微觀環(huán)境、投資趨勢(shì)等維度向消費(fèi)者說明增額終身壽險(xiǎn)的“必買點(diǎn)”。這種以“產(chǎn)品即將停售”為由，引導(dǎo)消費(fèi)者趕緊購(gòu)買的行為，被業(yè)內(nèi)稱為“炒停售”。
顯然，面對(duì)監(jiān)管擬下調(diào)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率的消息，部分險(xiǎn)企、部分銷售人員打算利用政策調(diào)整前的窗口期大力推廣老產(chǎn)品，通過“炒停售”概念為完成今年任務(wù)加把勁。業(yè)內(nèi)人士告訴記者，這是每次監(jiān)管政策調(diào)整前，行業(yè)都會(huì)面臨的問題。
記者從相關(guān)渠道獲悉，對(duì)于“炒停售”行為，監(jiān)管部門秉持一如既往的打擊態(tài)度。目前，監(jiān)管部門正密切關(guān)注行業(yè)動(dòng)態(tài)，一旦發(fā)現(xiàn)相關(guān)現(xiàn)象抬頭，將重點(diǎn)整頓規(guī)范。
“這種情況確實(shí)存在。對(duì)于業(yè)務(wù)部門來說，這是一個(gè)銷售契機(jī)，通過對(duì)利率下行趨勢(shì)的渲染，趕在監(jiān)管正式調(diào)整前督促客戶完成簽單。這樣，銷售團(tuán)隊(duì)既能順利從保險(xiǎn)公司獲取應(yīng)有的銷售報(bào)酬，也幫助其完成全年業(yè)務(wù)目標(biāo)�！币晃粔垭U(xiǎn)公司高管對(duì)記者表示，這應(yīng)該是監(jiān)管部門不希望出現(xiàn)的情況。
增額終身壽險(xiǎn)是相對(duì)容易出現(xiàn)“炒停售”的領(lǐng)域。業(yè)內(nèi)人士告訴記者，一方面它是目前行業(yè)主力銷售產(chǎn)品，大中小型保險(xiǎn)公司都在賣，相關(guān)銷售人員眾多；另一方面去年監(jiān)管整頓該類產(chǎn)品出現(xiàn)的不規(guī)范問題時(shí)，部分險(xiǎn)企就進(jìn)行過“炒停售”。
近日，記者接到多名保險(xiǎn)銷售人員的推送，以責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率擬下調(diào)為由，建議記者抓緊最后的窗口期，購(gòu)買內(nèi)部收益率（IRR）為3.5%的增額終身壽險(xiǎn)產(chǎn)品。
是否配置該類產(chǎn)品，消費(fèi)者應(yīng)以自身資金配置需求為考量，不宜因?yàn)榇祟惍a(chǎn)品可能停售而盲目購(gòu)買�！霸鲱~終身壽險(xiǎn)的主要功能是提供身故或全殘保障，養(yǎng)老、儲(chǔ)蓄功能較少。消費(fèi)者應(yīng)充分考慮該產(chǎn)品的流動(dòng)性問題�！睂I(yè)人士表示。
在銷售宣傳中，銷售人員往往將增額終身壽險(xiǎn)產(chǎn)品類比理財(cái)產(chǎn)品，忽略其保障功能，誘導(dǎo)保險(xiǎn)消費(fèi)者中途退保。專業(yè)人士認(rèn)為，這不僅不符合產(chǎn)品設(shè)計(jì)初衷，也讓消費(fèi)者未來面臨收益損失風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)不到預(yù)期的投資效果。
中國(guó)精算師協(xié)會(huì)曾表示，保險(xiǎn)消費(fèi)者如果中途退保，可以領(lǐng)取保單的現(xiàn)金價(jià)值，增額終身壽險(xiǎn)的現(xiàn)金價(jià)值一般在前5年低于累計(jì)所交保費(fèi)，之后才會(huì)逐漸超過累計(jì)所交保費(fèi)。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，若在投保后第1年退保，將會(huì)損失10%—60%的保費(fèi)；若在第20年退保，收益約在2%—2.5%之間，請(qǐng)保險(xiǎn)消費(fèi)者注意這是否與自身預(yù)期相符。
不僅對(duì)消費(fèi)者不利，“炒停售”也不利于險(xiǎn)企自身經(jīng)營(yíng)。一位險(xiǎn)企高管告訴記者，對(duì)于險(xiǎn)企而言，降低評(píng)估利率將直接推動(dòng)負(fù)債成本降低，業(yè)務(wù)價(jià)值提升。所以，在這個(gè)窗口期，如果公司通過“炒停售”大量銷售產(chǎn)品，實(shí)際上會(huì)讓公司負(fù)債成本依然維持在較高水平，增加未來的賠付壓力，減少利潤(rùn)空間。
業(yè)內(nèi)人士表示，此次調(diào)整一旦開始，IRR3.5%的增額終身壽險(xiǎn)產(chǎn)品或?qū)⑷嫱Ｊ�，相關(guān)銷售人員若都趁機(jī)“炒停售”，相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)模會(huì)較大，給險(xiǎn)企帶來較大成本管理壓力。
多位受訪人士均建議，保險(xiǎn)公司要加大銷售隊(duì)伍約束，防止銷售人員過度“炒停售”。這既符合行業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展趨勢(shì)，也能避免受到相關(guān)監(jiān)管整頓，影響正常業(yè)務(wù)開展，同時(shí)還能提前做準(zhǔn)備，為后期新產(chǎn)品銷售做好鋪墊。
