加強(qiáng)中小券商文化建設(shè) 夯實差異化發(fā)展基石

　　健康良好的企業(yè)文化是行業(yè)軟實力和核心競爭力的重要體現(xiàn)。在行業(yè)集中度不斷提升的背景下，中小券商若想成功通過特色化經(jīng)營實現(xiàn)彎道超車，共享資本市場改革盛宴，更需要以文化建設(shè)為中心，因地制宜探索差異化的經(jīng)營道路。

　　加強(qiáng)中小券商文化建設(shè)意義重大

　　加強(qiáng)證券行業(yè)文化建設(shè)能夠為資本市場長期穩(wěn)定健康發(fā)展提供價值引領(lǐng)和精神支撐。這是因為證券行業(yè)是資本市場的重要組成部分，證券行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展是建設(shè)“規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性”的資本市場的關(guān)鍵要素，證券行業(yè)文化建設(shè)是證券業(yè)健康有序發(fā)展的靈魂。

　　一是加強(qiáng)文化建設(shè)是證券行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的精神基石。在文化建設(shè)方面，證券行業(yè)近期愈發(fā)蹄疾步穩(wěn)。2019年8月，中國證監(jiān)會黨委專門成立了行業(yè)文化建設(shè)工作領(lǐng)導(dǎo)小組，印發(fā)了工作綱要，明確了行業(yè)文化建設(shè)的總體目標(biāo)、工作思路、重點任務(wù)和機(jī)制保障；易會滿主席在證券基金行業(yè)文化建設(shè)動員大會上發(fā)表題為“加快行業(yè)文化建設(shè)，優(yōu)化行業(yè)發(fā)展生態(tài)，著力提升證券基金機(jī)構(gòu)軟實力和核心競爭力”的講話。我國資本市場正處于全面深化改革的關(guān)鍵時期，證券公司作為資本市場最重要的中介機(jī)構(gòu)和參與主體，能否實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展是建設(shè)“規(guī)范、透明、開放、有活力、有韌性”資本市場的關(guān)鍵要素，而加強(qiáng)文化建設(shè)正是高質(zhì)量發(fā)展的精神基石。

　　二是加強(qiáng)文化建設(shè)是推動中小券商差異化經(jīng)營的必然需求。近30年來，我國證券行業(yè)由自發(fā)興起到規(guī)范發(fā)展、從初具規(guī)模到發(fā)展壯大，實現(xiàn)了多維度、全方位的跨越式發(fā)展，但仍然存在著行業(yè)規(guī)模相對弱小、業(yè)務(wù)趨于同質(zhì)化、隨行就市屬性較強(qiáng)等問題。在行業(yè)競爭不斷白熱化、集中度持續(xù)向龍頭集中的大背景下，中小券商的經(jīng)營壓力日趨增加，結(jié)合海外實踐經(jīng)驗和我國監(jiān)管導(dǎo)向看，未來中小券商進(jìn)行特色化、專業(yè)化和精品化經(jīng)營是實現(xiàn)逆勢突圍的必由之路。而文化建設(shè)是經(jīng)營發(fā)展的必然需求，因此對于中小券商而言，若想成功通過差異化經(jīng)營實現(xiàn)彎道超車，共享未來數(shù)年的資本市場改革盛宴，更需要以文化建設(shè)為基礎(chǔ)抓手和重要支撐，立足自身的差異化特點，將“合規(guī)、誠信、專業(yè)、穩(wěn)健”的文化理念全面滲透到文化建設(shè)中，打造鮮明、有特色、具備強(qiáng)大生命力的文化品牌。

　　三是加強(qiáng)文化建設(shè)是提高中小券商凝聚力的重要手段。中小券商大多是區(qū)域性券商，具備獨特的區(qū)位優(yōu)勢和人文特色，更容易形成差異化、有特色的企業(yè)文化。如果能將企業(yè)核心價值觀有機(jī)、全方位地融入企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的各個維度，轉(zhuǎn)化為員工的情感共識、行為準(zhǔn)則和共同責(zé)任，必將提升企業(yè)的向心力和凝聚力，促進(jìn)企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。

　　四是加強(qiáng)文化建設(shè)是提高中小券商核心競爭力的關(guān)鍵力量。對于企業(yè)而言，加強(qiáng)文化建設(shè)也是提高核心競爭力的關(guān)鍵力量，具體體現(xiàn)在：第一，優(yōu)秀的文化是企業(yè)生存的根基，決定企業(yè)的物質(zhì)基礎(chǔ)、制度基礎(chǔ)和精神基礎(chǔ)；第二，優(yōu)秀的文化是企業(yè)發(fā)展的保證，可以指導(dǎo)、約束和激勵員工向著企業(yè)目標(biāo)共同努力，進(jìn)而形成強(qiáng)大向心力和凝聚力，為企業(yè)健康持續(xù)發(fā)展保駕護(hù)航；第三，優(yōu)秀的文化具有輻射作用，不僅在企業(yè)內(nèi)部發(fā)揮作用，而且可以向外部傳播和輻射，通過傳播媒體、公共關(guān)系在社會中形成良好聲譽(yù)和影響，進(jìn)而提升企業(yè)形象和競爭力。對于中小券商而言，優(yōu)秀的文化是實現(xiàn)差異化經(jīng)營、增強(qiáng)凝聚力和實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的重要保證，是全面提升核心競爭力的最基礎(chǔ)、最廣泛、最深厚和最持久的關(guān)鍵力量。

　　中小券商文化建設(shè)核心是六大方面

　　證券行業(yè)作為金融體系的重要組成部分，在實際經(jīng)營過程中所處的環(huán)境與生產(chǎn)企業(yè)具有很大的差異，因此證券行業(yè)企業(yè)文化建設(shè)具有其自身特點。加強(qiáng)證券公司文化建設(shè)，包括以下主要內(nèi)容：

　　一是企業(yè)價值觀。證券公司文化建設(shè)要與國家戰(zhàn)略相結(jié)合，符合時代潮流發(fā)展的趨勢。在現(xiàn)階段，證券行業(yè)價值觀要圍繞多層次資本市場體系的建設(shè)，以金融行業(yè)供給側(cè)改革為背景，以服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)為目標(biāo)，以不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險為底線。證券公司企業(yè)價值觀要緊跟政策形勢，滿足監(jiān)管要求，服從國家戰(zhàn)略。

　　二是經(jīng)營理念。經(jīng)營理念主要體現(xiàn)在公司治理和企業(yè)運營方面。建立現(xiàn)代企業(yè)制度是資本市場化的重要體現(xiàn)，在公司治理方面，要優(yōu)化企業(yè)股東結(jié)構(gòu)，建立健全股東大會、董事會制度，以市場化方式組建公司高管團(tuán)隊。完善公司資本結(jié)構(gòu)，拓寬融資渠道，將財務(wù)杠桿控制在合理范圍之內(nèi)。企業(yè)運營要從證券業(yè)務(wù)特點出發(fā)，分線條對不同業(yè)務(wù)經(jīng)營進(jìn)行規(guī)劃，業(yè)務(wù)規(guī)劃要注重長期發(fā)展，業(yè)務(wù)發(fā)展要合規(guī)，因地制宜探索合規(guī)與業(yè)務(wù)創(chuàng)新相結(jié)合的模式。守住合規(guī)底線，保障企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展。

　　三是合規(guī)建設(shè)。證券公司要把合規(guī)建設(shè)提升到與業(yè)務(wù)發(fā)展同等重要的高度，合規(guī)要滲透到業(yè)務(wù)的每一個環(huán)節(jié)，各業(yè)務(wù)線條要完善合規(guī)崗位和合規(guī)制度建設(shè)，跨業(yè)務(wù)線條要做到公司層面合規(guī)部和業(yè)務(wù)線條合規(guī)崗的雙重監(jiān)督。合規(guī)建設(shè)要滿足法律法規(guī)、監(jiān)管政策、行業(yè)自律、商業(yè)行為四位一體的原則。

　　四是職業(yè)道德。證券公司要通過加強(qiáng)職業(yè)道德建設(shè)，將合規(guī)意識、風(fēng)險意識滲透到每個從業(yè)人員的頭腦中。要加強(qiáng)職業(yè)道德培訓(xùn)，使得每個從業(yè)人員既是業(yè)務(wù)員又是合規(guī)員。要加強(qiáng)后續(xù)技能培訓(xùn)，提升證券從業(yè)人員的專業(yè)能力。要加強(qiáng)企業(yè)價值觀建設(shè)，使得從業(yè)人員能夠從大局觀出發(fā)開展業(yè)務(wù)。

　　五是人才建設(shè)。證券行業(yè)是人力密集型和資本密集型行業(yè)。要加強(qiáng)證券公司人才梯隊建設(shè)，注重人才專業(yè)能力的提升，更要注重人才道德素質(zhì)的提升。要根據(jù)公司文化特點設(shè)計激勵制度，避免出現(xiàn)短期激勵過度，要把激勵制度與長期發(fā)展相結(jié)合。

　　六是社會責(zé)任。社會責(zé)任是企業(yè)文化的重要組成部分，證券公司在發(fā)展過程中要注意社會責(zé)任的提升。要發(fā)揮金融中介職能，為偏遠(yuǎn)地區(qū)、貧困地區(qū)的企業(yè)提供中介服務(wù)職能。要加強(qiáng)公益事業(yè)建設(shè)，通過參與公益事業(yè)樹立良好的企業(yè)形象。要加強(qiáng)投資者的風(fēng)險教育工作，提升投資者對金融風(fēng)險的認(rèn)知程度。

　　亟需差異化建設(shè)中小券商企業(yè)文化

　　過去幾年我國證券行業(yè)在監(jiān)管體系、合規(guī)經(jīng)營、資本實力、業(yè)務(wù)規(guī)模、盈利能力和業(yè)務(wù)創(chuàng)新等多個方面取得了長足進(jìn)步，在這期間企業(yè)文化建設(shè)基本具備雛形，不同所有制類型、不同規(guī)模、不同地域的證券公司也形成了不同企業(yè)文化，但是整體看證券公司在文化建設(shè)方面差異較大，未形成全面科學(xué)的文化體系，在一定程度上制約了行業(yè)的高效率和高質(zhì)量發(fā)展。

　　根據(jù)國內(nèi)券商在官網(wǎng)上披露的相關(guān)資料，基于監(jiān)管倡導(dǎo)的資本市場“誠信、合規(guī)、專業(yè)、穩(wěn)健”的經(jīng)營理念，中小券商在企業(yè)文化打造方面，覆蓋面相對較小，主要關(guān)注“誠信”，差異化和特色化存在不足。

　　第一，大部分券商官方網(wǎng)站都有企業(yè)文化的相關(guān)內(nèi)容，但也有一些券商對企業(yè)文化重視程度不夠。在95家統(tǒng)計的券商中有17家沒有企業(yè)文化相關(guān)內(nèi)容，其中大型券商2家、中型券商3家、小型券商12家。

　　第二，從各券商的企業(yè)文化關(guān)鍵詞來看，“誠信”和“專業(yè)”的出現(xiàn)頻率最高，分別占比為55.79%和61.05%。其中大型券商更加聚焦“專業(yè)”，占比達(dá)到70.00%，主要包括專業(yè)制勝、專業(yè)協(xié)作、高素質(zhì)人才等；中型券商也最為重視“專業(yè)”，占比達(dá)到65.00%，主要包括專業(yè)能力、專業(yè)創(chuàng)造價值等；小型券商更為重視“誠信”，占比達(dá)到58.46%，更加強(qiáng)調(diào)誠信立業(yè)。

　　第三，與大型券商的綜合全面相比，中小券商企業(yè)文化的特色化略為欠缺。大型券商定位于提供綜合金融服務(wù)，在企業(yè)文化上也更為綜合和全面，基本實現(xiàn)“誠信、合規(guī)、專業(yè)、穩(wěn)健”經(jīng)營理念的全覆蓋；中小券商立足于差異化和專業(yè)化經(jīng)營，但關(guān)于企業(yè)文化的表述同質(zhì)化較強(qiáng)，不能反映出自身的特點和特色。

　　多措并舉建設(shè)中小券商企業(yè)文化

　　中小券商文化建設(shè)特點各不相同，以下以萬聯(lián)證券為例，分析中小券商文化建設(shè)。萬聯(lián)證券是廣州市屬國有證券公司，公司自成立以來十分重視文化建設(shè)，立足自身的差異化特點構(gòu)建了多層次的文化建設(shè)體系，并從完善黨建制度、加強(qiáng)合規(guī)風(fēng)控、堅持穩(wěn)健經(jīng)營、提升專業(yè)能力、發(fā)揮自身特色、履行社會責(zé)任六個方面不斷提升文化軟實力和核心競爭力。

　　一是構(gòu)建多層次文化建設(shè)體系。企業(yè)文化是企業(yè)的靈魂和根基，是企業(yè)發(fā)展的動力之源，自成立以來，萬聯(lián)證券十分重視文化建設(shè)，在“合規(guī)、誠信、專業(yè)、穩(wěn)健”的行業(yè)文化基礎(chǔ)上，立足自身的差異化特點，基本構(gòu)建了以企業(yè)精神為核心，以企業(yè)愿景為發(fā)展藍(lán)圖，以經(jīng)營理念和合規(guī)理念為紐帶，通過宣傳語、金融產(chǎn)品和服務(wù)、各種社會活動等輻射外部環(huán)境的多層次文化理念。

　　企業(yè)精神和企業(yè)愿景是萬聯(lián)證券企業(yè)文化的最核心部分，公司結(jié)合自身的國資本色、廣州特色、合規(guī)穩(wěn)健等差異化特點，明確“追求卓越、勇于擔(dān)當(dāng)、防范風(fēng)險、穩(wěn)健發(fā)展”的企業(yè)精神，提出“提升專業(yè)水平，踐行社會責(zé)任，服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，建設(shè)成為國內(nèi)專業(yè)、一流的現(xiàn)代投資銀行和財富管理機(jī)構(gòu)”的企業(yè)愿景。并將企業(yè)精神和企業(yè)愿景進(jìn)行提煉和具化，形成了“誠信、務(wù)實、團(tuán)結(jié)、高效”的經(jīng)營理念和“守正持規(guī)，行穩(wěn)致遠(yuǎn)”的合規(guī)理念，作為聯(lián)結(jié)員工和企業(yè)發(fā)展的核心紐帶和發(fā)展目標(biāo)。

　　在公司價值、理念和精神核心層之外的是行為層，萬聯(lián)證券從基本制度、合規(guī)風(fēng)控管理制度、綜合管理制度、專項管理制度四方面構(gòu)建了較為全面和完善的規(guī)章制度體系，對員工行為和各項經(jīng)營活動形成了強(qiáng)約束。

　　實現(xiàn)層是企業(yè)文化的輸出和體現(xiàn)，主要通過提供的服務(wù)、產(chǎn)品和品牌向外環(huán)境進(jìn)行輻射。萬聯(lián)證券立足于自身的特色精神文化和物質(zhì)文化，在向客戶提供的各類金融服務(wù)和產(chǎn)品中融入了“誠信、務(wù)實、團(tuán)結(jié)、高效”的經(jīng)營理念，并贏得了市場的廣泛認(rèn)可，增強(qiáng)了品牌信譽(yù)度和美譽(yù)度，進(jìn)而推動公司綜合實力穩(wěn)步提升，多項指標(biāo)進(jìn)入行業(yè)中位數(shù)以上，行業(yè)地位不斷提升，成長為具有獨特區(qū)域優(yōu)勢的綜合性券商。

　　二是六方面加強(qiáng)文化建設(shè)。在構(gòu)建多層次文化建設(shè)體系基礎(chǔ)上，萬聯(lián)證券從完善黨建制度、加強(qiáng)合規(guī)風(fēng)控、堅持穩(wěn)健經(jīng)營、提升專業(yè)能力、發(fā)揮自身特色、履行社會責(zé)任六個方面持續(xù)加強(qiáng)文化建設(shè)，促進(jìn)企業(yè)文化真正落實落細(xì)、生根發(fā)芽。

　　第一，堅持黨建工作和企業(yè)發(fā)展相結(jié)合。一是制度層面，萬聯(lián)證券黨委切實負(fù)起政治責(zé)任與領(lǐng)導(dǎo)責(zé)任，各級黨組織積極配合，在全面貫徹落實監(jiān)管規(guī)定和要求的基礎(chǔ)上，持續(xù)優(yōu)化和做實全面風(fēng)險管理和合規(guī)管理體系建設(shè)。二是業(yè)務(wù)方面，以黨建引領(lǐng)業(yè)務(wù)，發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢，不斷創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，切實提高為實體經(jīng)濟(jì)融資提供專業(yè)化一站式服務(wù)的能力。三是人才建設(shè)方面，加強(qiáng)黨建教育工作，推動黨支部切實履行好教育、管理和監(jiān)督黨員的職責(zé)，通過“三會一課”、專題黨課、黨員實踐、黨員志愿者等活動，提升黨員領(lǐng)導(dǎo)干部的專業(yè)素養(yǎng)，并通過黨員的戰(zhàn)斗堡壘作用帶動廣大員工趕超先進(jìn)的積極性。

　　第二，堅守合規(guī)底線，加強(qiáng)內(nèi)控管理。根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)要求，并結(jié)合自身業(yè)務(wù)發(fā)展實際，從組織體系、管理制度、信息技術(shù)系統(tǒng)、風(fēng)險化解機(jī)制、加強(qiáng)合規(guī)風(fēng)控理念五方面建立了較為全面和完善的合規(guī)與風(fēng)控管理體系。建立“董事會、監(jiān)事會—公司經(jīng)營管理層及下屬風(fēng)險管理委員會—風(fēng)險管理監(jiān)督部門及職能部門—一線業(yè)務(wù)部門及分支機(jī)構(gòu)”的四級風(fēng)險管理組織架構(gòu)；制定全面風(fēng)險管理制度、合規(guī)管理等基本制度，以及針對各風(fēng)險類型和各業(yè)務(wù)條線的具體制度；開發(fā)了凈資本動態(tài)監(jiān)控系統(tǒng)、企業(yè)風(fēng)險管理平臺以及績效評估與風(fēng)險管理系統(tǒng)三大系統(tǒng)；形成了高效科學(xué)的風(fēng)險化解處置機(jī)制，針對各風(fēng)險類型均制定了應(yīng)急處置預(yù)案；牢固樹立“主動合規(guī)、全員合規(guī)、合規(guī)從高層做起”的合規(guī)理念文化，培育全員的合規(guī)和風(fēng)險管理意識。

　　第三，恪守穩(wěn)健經(jīng)營，防范業(yè)務(wù)風(fēng)險。萬聯(lián)證券始終將“夯實基礎(chǔ)、合規(guī)穩(wěn)健”根植于自身的企業(yè)文化中，持續(xù)擴(kuò)充資本和保持穩(wěn)健經(jīng)營。一是持續(xù)增強(qiáng)資本實力，近三年通過增資、發(fā)行次級債等方式不斷補(bǔ)充凈資本，并積極申報主板上市。二是業(yè)務(wù)發(fā)展穩(wěn)健推進(jìn)，在信用業(yè)務(wù)方面，審慎選擇客戶，合理確定信用業(yè)務(wù)風(fēng)險限額各項指標(biāo)，兩融維持擔(dān)保率保持在較高水平，股票質(zhì)押業(yè)務(wù)主動收縮規(guī)模，資管業(yè)務(wù)主動去通道、聚焦主動管理。

　　第四，提升專業(yè)能力，服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。一是服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。聚焦中小企業(yè)，通過發(fā)債、定增、收購等方式，幫助中小微企業(yè)解決融資難題，通過股權(quán)投資子公司向科技創(chuàng)新型企業(yè)進(jìn)行直接投資。二是提高專業(yè)能力。公司進(jìn)行積極創(chuàng)新，經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)利用金融科技賦能，投行業(yè)務(wù)加強(qiáng)對綠色債、扶貧債等創(chuàng)新品種的研究和營銷，資管業(yè)務(wù)積極開展創(chuàng)新型產(chǎn)品研究和開發(fā)工作，自營業(yè)務(wù)進(jìn)行包括利率互換等產(chǎn)品創(chuàng)新，私募托管和綜合業(yè)務(wù)打造“萬聯(lián)匯”一站式綜合金融服務(wù)體系等。三是推行市場化的選人、用人機(jī)制，根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要培養(yǎng)和引進(jìn)專業(yè)人才，并通過“選優(yōu)”和“育能”的有機(jī)結(jié)合，積極打造業(yè)務(wù)發(fā)展相匹配的專業(yè)團(tuán)隊。

　　第五，植根本土特色，發(fā)揮區(qū)域優(yōu)勢。廣東省GDP多年穩(wěn)居全國首位，金融體制健全、資本市場發(fā)達(dá)、產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)扎實、優(yōu)質(zhì)企業(yè)眾多，粵港澳大灣區(qū)規(guī)劃出臺后迎來前所未有的重大歷史機(jī)遇。而廣州市作為粵港澳大灣區(qū)的核心樞紐城市，將在灣區(qū)中發(fā)揮引領(lǐng)作用。公司根植于嶺南大地，也受益于獨特的區(qū)域優(yōu)勢帶來的良好的外部環(huán)境、廣闊的發(fā)展空間和豐富的業(yè)務(wù)資源。公司依托股東背景，為廣州市國資委下屬企業(yè)提供資本運作專業(yè)服務(wù)，同時積極拓展廣州地區(qū)債權(quán)類和股權(quán)類項目，并將深圳作為資源重點傾斜區(qū)域。

　　第六，承擔(dān)社會責(zé)任，助力灣區(qū)發(fā)展。萬聯(lián)證券始終積極履行社會責(zé)任，支持國家重大戰(zhàn)略的落實，在精準(zhǔn)扶貧、參與公益事業(yè)、完善投資者保護(hù)等諸多方面不斷發(fā)力。公司履行戰(zhàn)略責(zé)任：重點支持粵港澳大灣區(qū)發(fā)展，一方面積極組織和參與前沿研究和合作，另一方面立足大灣區(qū)客戶資源，發(fā)揮自身專業(yè)優(yōu)勢，為科創(chuàng)企業(yè)提供多層次、多渠道、多元化的綜合金融服務(wù)。多年來公司持續(xù)聚焦精準(zhǔn)扶貧工作，充分發(fā)揮專業(yè)能力，成功為扶貧對口地區(qū)企業(yè)解決直接融資問題，并且在公益扶貧、打擊非法證券活動、加強(qiáng)投資者教育方面組織多種系列活動。

　　實施差異化監(jiān)管手段

　　文化建設(shè)雖然已經(jīng)成為證券行業(yè)的一致共識，各家證券公司都在自發(fā)構(gòu)建、完善和加速文化建設(shè)，但是監(jiān)管的導(dǎo)向和約束是加速行業(yè)文化建設(shè)進(jìn)程中不可或缺的重要一環(huán)，建議從建立完善政策制度、分類監(jiān)管納入相關(guān)指標(biāo)、加強(qiáng)日常監(jiān)管和自律管理、提升文化建設(shè)氛圍多個方面實施差異化的監(jiān)管手段。

　　第一，實施差異化監(jiān)管手段，加速行業(yè)文化建設(shè)進(jìn)程。建立和完善差異化的文化建設(shè)政策和制度。首先制度是基礎(chǔ)，需要監(jiān)管機(jī)構(gòu)和自律組織建立健全文化建設(shè)的制度體系，研究制定文化建設(shè)管理辦法，明確文化建設(shè)的適用范圍、責(zé)任主體、職責(zé)權(quán)利、具體內(nèi)容、監(jiān)督管理等方面，同時通過出臺相關(guān)細(xì)則和指引等細(xì)化文化建設(shè)的要求，幫助證券公司建立更加完善、健全和科學(xué)的文化建設(shè)體系。同時，建議在制定政策制度時要兼顧差異化，例如在資金的投入和人員的配備方面有所不同、文化建設(shè)內(nèi)容設(shè)置必選項和可選項等，倡導(dǎo)大型券商構(gòu)建綜合全面、中小券商構(gòu)建獨具特色的文化建設(shè)體系。

　　在分類監(jiān)管規(guī)定中加入與文化建設(shè)相關(guān)的內(nèi)容。現(xiàn)行的《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》以風(fēng)險管理能力為基礎(chǔ)，同時結(jié)合了公司市場競爭力和持續(xù)合規(guī)狀況，建議加入與文化建設(shè)相關(guān)內(nèi)容，例如在市場競爭力維度加入體現(xiàn)文化建設(shè)水平的量化指標(biāo)。在選擇量化指標(biāo)時，建議考慮中小券商的實際情況，減少以規(guī)模和排名提升產(chǎn)生的加分項，采用相對指標(biāo)，例如“文化建設(shè)支出占營業(yè)支出比例”“文化建設(shè)支出增長率”等，或者采取定性指標(biāo)，如委托中國證券業(yè)協(xié)會按照制定的標(biāo)準(zhǔn)和辦法對證券公司的文化建設(shè)成果進(jìn)行專業(yè)評價，來增加中小企業(yè)提升分類監(jiān)管評級的加分項，從而提高中小券商加強(qiáng)證券文化建設(shè)的積極性。

　　實施差異化的日常監(jiān)管和自律管理。文化建設(shè)不是一蹴而就的，需要證券公司進(jìn)行長期的投入、積累和沉淀，因此需要監(jiān)管機(jī)構(gòu)和自律組織加強(qiáng)日常監(jiān)管和自律管理。建議結(jié)合不同規(guī)模的券商的特點和實際情況，實施不同頻率、不同內(nèi)容的差異化現(xiàn)場檢查、非現(xiàn)場檢查和專項檢查等。同時加強(qiáng)中國證券業(yè)協(xié)會對行業(yè)的自律管理，對違法違規(guī)、失德失信的證券公司采取多種自律管理措施。

　　通過多種方式提升行業(yè)文化建設(shè)的氛圍。除了從制度、監(jiān)管等方面加強(qiáng)對行業(yè)的強(qiáng)監(jiān)管外，建議提升中小券商文化建設(shè)的氛圍。一是運用創(chuàng)新手段，加強(qiáng)輿論宣傳。拓展宣傳渠道，通過傳統(tǒng)媒體和新媒體，推動文化建設(shè)的思想輿論在行業(yè)內(nèi)持續(xù)鞏固壯大。二是加強(qiáng)研討學(xué)習(xí)，提高行業(yè)意識。建議通過專題研究、教育培訓(xùn)、研討交流、特色活動等方式，提升行業(yè)對加強(qiáng)文化建設(shè)的認(rèn)同感和能動性。三是樹立行業(yè)典型，鼓勵趕超先進(jìn)。選擇文化建設(shè)方面有特色、有成果的個人或者證券公司，大力進(jìn)行宣傳，并給予一定的政策傾斜，進(jìn)而形成全行業(yè)趕超先進(jìn)、學(xué)習(xí)先進(jìn)的氛圍。

　　第二，將國家戰(zhàn)略和公司治理有機(jī)結(jié)合，提高合規(guī)和風(fēng)控理念。公司治理要符合國家戰(zhàn)略發(fā)展的趨勢，國有中小券商要注重黨建工作和業(yè)務(wù)發(fā)展相結(jié)合，民營中小券商要注重公司治理結(jié)構(gòu)的完善。在現(xiàn)行的合規(guī)和風(fēng)控評價體系中，中小券商抗風(fēng)險能力和風(fēng)控評價方面略顯劣勢，因此中小券商更加需要重視合規(guī)和風(fēng)控的管理。除了在法律法規(guī)的框架下健全合規(guī)風(fēng)控制度和組織構(gòu)架，還要結(jié)合中小券商的自身業(yè)務(wù)發(fā)展特點和潛在風(fēng)險點以及金融科技的力量，進(jìn)行合規(guī)風(fēng)控體系的創(chuàng)新和優(yōu)化；另一方面也要發(fā)揮“人”的作用，在文化建設(shè)中強(qiáng)調(diào)合規(guī)文化，充分發(fā)揮領(lǐng)導(dǎo)干部和基層員工在合規(guī)和風(fēng)控管理方面的自律性和能動性，促進(jìn)合規(guī)風(fēng)控管理真正落細(xì)和落實。

　　第三，堅持穩(wěn)健發(fā)展，用專業(yè)技能服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。我國證券行業(yè)經(jīng)歷了三十余年的發(fā)展，取得了長足進(jìn)步，但仍然存在專業(yè)能力不足、“大市場”和“小行業(yè)”失衡、業(yè)務(wù)同質(zhì)化較強(qiáng)、隨行就市屬性較重、創(chuàng)新能力欠缺、服務(wù)水平不足等問題，這些問題在中小券商中更為明顯。因此在穩(wěn)健發(fā)展的前提下，要注重中小券商專業(yè)能力的提升，加強(qiáng)人才建設(shè)，通過完善考核、培訓(xùn)和激勵機(jī)制等方式不斷提升員工的技能、素質(zhì)和能動性。

　　第四，立足差異化特色，以履行社會責(zé)任為己任。對于中小券商而言，打造自身獨特的企業(yè)文化，是特色化、差異化和精品化發(fā)展的內(nèi)在需求，因此文化建設(shè)要體現(xiàn)以下特點：一是體現(xiàn)地域特點。雖然由于目前證券行業(yè)競爭激烈，證券公司不斷下沉營業(yè)網(wǎng)點，但地方性券商憑借良好的政企資源、人脈資源和客戶基礎(chǔ)，仍然能夠形成一定的競爭壁壘，因此中小券商在樹立企業(yè)文化時，需要充分考慮地域特點，打造能夠獲得當(dāng)?shù)乜蛻魪V泛認(rèn)可和信賴的品牌形象。二是展現(xiàn)特色業(yè)務(wù)，中小券商受到規(guī)模的限制，難以打造綜合金融龍頭企業(yè)，但可以憑借差異化競爭優(yōu)勢，在細(xì)分業(yè)務(wù)、行業(yè)和市場上做專做精，并將“拳頭”業(yè)務(wù)、產(chǎn)品和服務(wù)嵌入到品牌文化中。三是反映特定服務(wù)對象，可以結(jié)合自身的股東背景、政企資源，聚焦特定用戶形成專業(yè)品牌形象。

　　同時，資本市場作為連接投資者和企業(yè)的重要橋梁，關(guān)乎千家萬戶的利益，證券公司作為資本市場的重要參與者和主要受益者，理應(yīng)將履行社會責(zé)任作為文化建設(shè)的重要一環(huán)。建議證券公司在認(rèn)真履行社會責(zé)任方面，第一要回歸業(yè)務(wù)本源，高質(zhì)量完成支持實體經(jīng)濟(jì)融資的基礎(chǔ)責(zé)任；第二應(yīng)加強(qiáng)服務(wù)國家重大戰(zhàn)略，助力國家精準(zhǔn)扶貧和鄉(xiāng)村振興；第三要做好資本市場的“穩(wěn)定器”，助力化解金融風(fēng)險，履行維護(hù)國家金融安全的社會責(zé)任；第四需苦練內(nèi)功、積極創(chuàng)新，把握金融開放的機(jī)遇加強(qiáng)學(xué)習(xí)，持續(xù)提高專業(yè)能力，不斷提升全球競爭力；第五要積極參與公益事業(yè)，完善投資者教育和保護(hù)，健全社會回饋機(jī)制。（本專欄由中國證券業(yè)協(xié)會與中國證券報聯(lián)合推出）