工銀理財(cái)總裁高向陽(yáng)：守正創(chuàng)新 鍛造銀行理財(cái)核心競(jìng)爭(zhēng)力

中證網(wǎng)訊（記者 張佳琳）12月24日，由中國(guó)證券報(bào)主辦的“適應(yīng)低利率環(huán)境 謀篇高質(zhì)量發(fā)展——2024銀行業(yè)財(cái)富管理論壇”在北京舉行。會(huì)上，工銀理財(cái)總裁高向陽(yáng)表示，中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議明確2025年要實(shí)施更加積極的財(cái)政政策和適度寬松的貨幣政策，全方位擴(kuò)大國(guó)內(nèi)需求，同時(shí)推動(dòng)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新融合發(fā)展。在更加積極有為的宏觀政策支持下，強(qiáng)大的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)潛力將加速釋放，為經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好提供有力支撐。這為包括理財(cái)公司在內(nèi)的資管機(jī)構(gòu)高質(zhì)量發(fā)展提供了指引。

高向陽(yáng)表示，資管新規(guī)實(shí)施以來(lái)，銀行理財(cái)呈現(xiàn)出回歸本源、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、提質(zhì)增效的良好發(fā)展態(tài)勢(shì)。截至目前，銀行理財(cái)存續(xù)規(guī)模已超過(guò)30萬(wàn)億元。行業(yè)專業(yè)化經(jīng)營(yíng)特征更加突出、特色化市場(chǎng)定位更加明確，初步打造了自己的核心競(jìng)爭(zhēng)力。但在當(dāng)前“低利率”的市場(chǎng)大環(huán)境下，銀行理財(cái)行業(yè)資產(chǎn)收益與負(fù)債成本間的匹配難度越來(lái)越大，滿足客戶低波穩(wěn)健投資需求的難度也較大。對(duì)此，高向陽(yáng)認(rèn)為理財(cái)公司應(yīng)該做到“三個(gè)堅(jiān)持”，通過(guò)投研能力、客戶服務(wù)能力和金融科技能力的提升，在守正創(chuàng)新中持續(xù)鍛造核心競(jìng)爭(zhēng)力，在轉(zhuǎn)型發(fā)展中更好地滿足投資者財(cái)富保值增值需求。

一是堅(jiān)持資產(chǎn)管理和財(cái)富管理雙輪驅(qū)動(dòng)，進(jìn)一步強(qiáng)化價(jià)值創(chuàng)造能力建設(shè)。高向陽(yáng)認(rèn)為，傳統(tǒng)來(lái)看，資產(chǎn)管理更偏重“產(chǎn)品”，財(cái)富管理更偏重“服務(wù)”，實(shí)際上兩者具有共同使命，存在許多共同點(diǎn)。提升理財(cái)公司的價(jià)值創(chuàng)造能力，需要充分發(fā)揮兩者的優(yōu)勢(shì)，完善資產(chǎn)管理和財(cái)富管理的協(xié)同融合，真正實(shí)現(xiàn)客戶聯(lián)動(dòng)、策略聯(lián)動(dòng)、投資聯(lián)動(dòng)、風(fēng)險(xiǎn)聯(lián)動(dòng)、管理聯(lián)動(dòng)，使資產(chǎn)管理和財(cái)富管理成為理財(cái)業(yè)務(wù)高質(zhì)量發(fā)展的雙支柱、雙引擎。這要求理財(cái)公司加快從“單一產(chǎn)品提供方”向“綜合服務(wù)提供方”的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，通過(guò)理財(cái)業(yè)務(wù)與財(cái)富管理的深度融合，發(fā)揮“1+1>2”的協(xié)同效應(yīng)，系統(tǒng)性地提升綜合化金融服務(wù)能力。

“對(duì)內(nèi)，理財(cái)公司以服務(wù)客戶為導(dǎo)向，按照‘產(chǎn)品+場(chǎng)景+功能’的思路開(kāi)拓營(yíng)銷渠道，構(gòu)建技術(shù)和業(yè)務(wù)全面融合新生態(tài)；對(duì)外，充分吸收借鑒各類資產(chǎn)管理和財(cái)富管理機(jī)構(gòu)的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，構(gòu)建客戶、機(jī)構(gòu)、渠道等各相關(guān)主體互相促進(jìn)、共同繁榮的資產(chǎn)管理生態(tài)圈，切實(shí)發(fā)揮理財(cái)公司的價(jià)值創(chuàng)造能力?！备呦蜿?yáng)說(shuō)。

二是堅(jiān)持推動(dòng)形成數(shù)字化動(dòng)能，進(jìn)一步強(qiáng)化金融科技能力建設(shè)。高向陽(yáng)認(rèn)為，銀行理財(cái)公司要積極將數(shù)字化理念嵌入到業(yè)務(wù)的全流程，著力建設(shè)數(shù)字化理財(cái)新生態(tài)。在產(chǎn)品管理上，借助數(shù)字化創(chuàng)新，可以構(gòu)建產(chǎn)品全生命周期現(xiàn)代化管理新模式，提升產(chǎn)品設(shè)計(jì)和管理效率；在風(fēng)控上，借助大數(shù)據(jù)及智能化技術(shù)，可以構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量模型和預(yù)警模型，實(shí)現(xiàn)完整、精準(zhǔn)、可穿透的系統(tǒng)風(fēng)控能力；在客戶服務(wù)上，借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，可以對(duì)客戶進(jìn)行精準(zhǔn)畫像和需求分析，降低客戶服務(wù)門檻和成本，提升獲客、活客、粘客能力，實(shí)現(xiàn)智能營(yíng)銷。

三是堅(jiān)持推動(dòng)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)多樣化轉(zhuǎn)型，進(jìn)一步強(qiáng)化多元化投資能力建設(shè)。高向陽(yáng)認(rèn)為，目前理財(cái)行業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不夠均衡，必須積極推動(dòng)產(chǎn)品布局優(yōu)化和投資模式創(chuàng)新，體現(xiàn)在調(diào)整期限結(jié)構(gòu)、提升中長(zhǎng)期限產(chǎn)品占比，調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)結(jié)構(gòu)、提升含權(quán)產(chǎn)品占比，調(diào)整負(fù)債來(lái)源結(jié)構(gòu)、積極拓展行外渠道，優(yōu)化投資策略結(jié)構(gòu)、提升收益彈性。在做好產(chǎn)品的基礎(chǔ)上，逐步加大中長(zhǎng)期限封閉式產(chǎn)品、定開(kāi)產(chǎn)品的布局力度，尤其是要圍繞“固收+”探索新策略，研發(fā)與權(quán)益投資、創(chuàng)業(yè)投資等長(zhǎng)期投資相適應(yīng)的理財(cái)產(chǎn)品，持續(xù)打造多市場(chǎng)、多策略、多資產(chǎn)的投研能力。大力提升中長(zhǎng)期限、含權(quán)產(chǎn)品的投資收益，真正滿足理財(cái)客戶多類型、多層次的財(cái)富管理需求。