雅百特遭強(qiáng)退：當(dāng)年財(cái)務(wù)顧問(wèn)費(fèi)1000萬(wàn) 金元證券牽涉其中

　　跨國(guó)造假的雅百特開(kāi)啟強(qiáng)制退市程序，協(xié)助造假和未及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題的中介機(jī)構(gòu)也將迎來(lái)監(jiān)管調(diào)查和處罰。

　　深交所7月5日晚間公告稱，已正式啟動(dòng)對(duì)雅百特的強(qiáng)制退市機(jī)制，公司股票存在被暫停及終止上市的風(fēng)險(xiǎn)，證監(jiān)會(huì)也已于近日將該案移送公安機(jī)關(guān)。

　　截至目前，金元證券與眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所已確認(rèn)牽涉其中。

　　證監(jiān)會(huì)公告稱，已完成對(duì)雅百特相關(guān)中介機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員涉嫌違法違規(guī)行為的調(diào)查，初步查明，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)金元證券、審計(jì)機(jī)構(gòu)眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所涉嫌出具含有虛假內(nèi)容的證明文件，證監(jiān)會(huì)將依法嚴(yán)肅處理。

　　據(jù)券商中國(guó)記者統(tǒng)計(jì)，A股歷史累計(jì)有95家公司宣布退市，但其中有33家是屬于資本運(yùn)作的“吸收合并”，有9家是出于“私有化”原因，還有的是“證券置換”，剔除這三類原因后，兩市的退市公司只有51家。其中，有46家公司是由于連續(xù)虧損而觸發(fā)退市，有3家公司是由于“暫停上市后未披露定期報(bào)告”，有2家公司是“其它不符合掛牌的情形”。

　　雅百特虛增利潤(rùn)2.6億元

　　雅百特的前身是中聯(lián)電氣，該公司在2015年實(shí)際完成重大資產(chǎn)重組、更名為雅百特，公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)也從以前的移動(dòng)變電站和電纜，變更為為金屬屋面、光伏和咨詢?cè)O(shè)計(jì)，完成借殼上市。

　　在這次資產(chǎn)重組過(guò)程中，中聯(lián)電氣的交易對(duì)手方曾作出五項(xiàng)公開(kāi)承諾，其中一項(xiàng)即是保證在重組完成后的2015年、2016年及2017年實(shí)現(xiàn)股東凈利潤(rùn)不低于2.55億元、3.61億元和4.76億元。

　　如果這一承諾沒(méi)有達(dá)成，交易對(duì)手方需要以股份或現(xiàn)金的形式對(duì)中聯(lián)電氣進(jìn)行補(bǔ)償。

　　為完成業(yè)績(jī)承諾、避免對(duì)業(yè)績(jī)進(jìn)行補(bǔ)償，雅百特在2015年進(jìn)行了業(yè)績(jī)?cè)旒佟?/p>

　　證監(jiān)會(huì)公告稱， 2015年至2016年9月通過(guò)虛構(gòu)境外工程項(xiàng)目、虛構(gòu)國(guó)內(nèi)及出口建筑材料貿(mào)易、偽造工程合同和銷售回款等方式虛增營(yíng)業(yè)收入合計(jì)約5.8億元，虛增利潤(rùn)約2.6億元。其中，2015年虛增利潤(rùn)2.3億元，占當(dāng)期披露利潤(rùn)總額的73%。

　　證監(jiān)會(huì)表示，上述行為涉嫌構(gòu)成違規(guī)披露、不披露重要信息罪，根據(jù)《行政執(zhí)法機(jī)關(guān)移送涉嫌犯罪案件的規(guī)定》，證監(jiān)會(huì)專門與公安機(jī)關(guān)進(jìn)行了會(huì)商，決定將雅百特及相關(guān)人員涉嫌證券犯罪案件移送公安機(jī)關(guān)依法追究刑事責(zé)任。

　　金元證券核查后宣布業(yè)績(jī)承諾完成

　　作為雅百特的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)，金元證券對(duì)于雅百特的業(yè)績(jī)?cè)旒匐y辭其咎。

　　2009年12月，作為保薦機(jī)構(gòu)的金元證券對(duì)中聯(lián)電氣發(fā)布了發(fā)行保薦書，其中陳綿飛在雅百特借殼上市后，還作為財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人之一、從2015年持續(xù)督導(dǎo)至今。

　　2015年1月，金元證券對(duì)中聯(lián)電氣的重大資產(chǎn)重組發(fā)表獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)核查意見(jiàn)，表示看好本次交易，認(rèn)為該次交易完成后，公司主營(yíng)業(yè)務(wù)變?yōu)榻饘傥?墻)面圍護(hù)系統(tǒng)和屋面分布式太陽(yáng)能光伏電站工程業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。

　　金元證券稱，金屬屋面圍護(hù)系統(tǒng)和屋面分布式太陽(yáng)能光伏電站工程業(yè)務(wù)目前處于高速成長(zhǎng)期，市場(chǎng)容量較大，“本次交易擬注入的資產(chǎn)質(zhì)量?jī)?yōu)良，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力較強(qiáng)，盈利能力較好，未來(lái)發(fā)展前景可期。”

　　并且，在2015年報(bào)出爐后，金元證券于2016年4月宣布，山東雅百特已經(jīng)完成業(yè)績(jī)承諾。

　　金元證券稱，通過(guò)與山東雅百特、上市公司高管人員進(jìn)行交流，查閱相關(guān)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告及專項(xiàng)審核報(bào)告，對(duì)業(yè)績(jī)承諾的實(shí)現(xiàn)情況進(jìn)行了核查，并表態(tài)稱，“經(jīng)核查，本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)認(rèn)為：本次重大資產(chǎn)重組涉及的山東雅百特 2015 年度實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)超過(guò)業(yè)績(jī)承諾水平，2015 年度盈利預(yù)測(cè)承諾已經(jīng)實(shí)現(xiàn)�！�

　　值得一提的是，在2015年期間，由于重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)，雅百特聘請(qǐng)金元證券擔(dān)任財(cái)務(wù)股份，財(cái)務(wù)顧問(wèn)費(fèi)達(dá)到1000萬(wàn)元。

　　除了機(jī)構(gòu)將面臨處罰，相關(guān)從業(yè)人員或也將面臨監(jiān)管調(diào)查。

　　2015年報(bào)顯示，雅百特的財(cái)務(wù)顧問(wèn)主辦人是陳綿飛、李喜，持續(xù)督導(dǎo)期為2015年7月21日至2018年12月31日。

　　中證協(xié)公示信息顯示，陳綿飛為碩士研究生學(xué)歷，2004年入職金元證券，2012年獲得保薦代表人執(zhí)業(yè)資格，目前仍在金元證券任職，從業(yè)資格證書有效期截至2018年12月31日。

　　李喜目前就任金元證券保薦代表人崗位，學(xué)歷為本科，曾任職信達(dá)證券，在2011年加入金元證券，2012年獲得保薦代表人執(zhí)業(yè)資格，從業(yè)證書有效期截至2018年12月31日。

　　眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)未能發(fā)現(xiàn)造假

　　作為雅百特的審計(jì)單位，眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所本次被證監(jiān)會(huì)點(diǎn)名批評(píng)，也被認(rèn)為涉嫌出具含有虛假內(nèi)容的證明文件。

　　在雅百特的造假事件中，眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所顯然沒(méi)有履行好審計(jì)職責(zé)，未發(fā)現(xiàn)雅百特的財(cái)務(wù)造假問(wèn)題。

　　在2015年的年度報(bào)告中，眾華會(huì)計(jì)事務(wù)所對(duì)雅百特出具了審計(jì)意見(jiàn)，認(rèn)為“雅百特財(cái)務(wù)報(bào)表在所有重大方面按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定編制，公允反映了雅百特2015年12月31日的合并及公司財(cái)務(wù)狀況以及2015年度的合并及公司經(jīng)營(yíng)成果和合并及公司現(xiàn)金流量”。

　　根據(jù)公告，雅百特2015年審計(jì)報(bào)告的簽字會(huì)計(jì)師是孫勇與顧潔。

　　雅百特最初發(fā)布的2015年報(bào)顯示，該公司2015年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收9.26億元、同比增長(zhǎng)86.77%，實(shí)現(xiàn)股東凈利潤(rùn)2.66億元、同比增長(zhǎng)151.37%，同時(shí)扣非凈利潤(rùn)也達(dá)到2.54億元、同比增長(zhǎng)139.28%，完成了業(yè)績(jī)承諾。

　　初始發(fā)布的2015年盈利數(shù)據(jù)

　　2018年1月，雅百特公告更換審計(jì)機(jī)構(gòu)，將眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所更換為中興財(cái)光華會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

　　2018年4月26日，雅百特發(fā)布重新審計(jì)后的財(cái)務(wù)報(bào)告，公司的業(yè)績(jī)大變臉。2015年期間，雅百特的真實(shí)全年?duì)I收只有4.44億元、同比下滑10.45%；股東凈利潤(rùn)也只有6932.61萬(wàn)元、同比下滑34.53%。

　　重新審計(jì)過(guò)后的2015年盈利數(shù)據(jù)

　　據(jù)券商中國(guó)記者統(tǒng)計(jì)，眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所在A股上市公司業(yè)務(wù)中擁有較大市場(chǎng)份額，2017年的上市公司年報(bào)中，有65份是由眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)負(fù)責(zé)審計(jì)，負(fù)責(zé)審計(jì)的公司數(shù)量在會(huì)計(jì)師事務(wù)所中排名第13。

　　此外，在中注協(xié)發(fā)布的2017年業(yè)務(wù)收入前100家會(huì)計(jì)師事務(wù)所數(shù)據(jù)中，眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所排名第23，在2017年的業(yè)務(wù)收入達(dá)到4.86億元，事務(wù)所擁有注冊(cè)會(huì)計(jì)師311人、從業(yè)人員數(shù)量達(dá)955人，共有8家分所。

　　年內(nèi)5家公司進(jìn)入退市程序

　　A股市場(chǎng)歷年被吐槽最多的，一個(gè)是分紅力度不夠；另一個(gè)則是“只進(jìn)不出”的退市制度，但近年的監(jiān)管環(huán)境已經(jīng)大為不同，上市公司分紅力度開(kāi)始不斷增加， 2018年更可能成為A股的退市大年。

　　據(jù)統(tǒng)計(jì)，2018年以來(lái)，先后有上交所的*ST吉恩、*ST昆機(jī)、*ST烯碳、金亞科技等公司進(jìn)入退市程序，加上雅百特，今年以來(lái)共有5家公司進(jìn)入退市程序。

　　相較之下，2017年全年只有欣泰退和新都退2家公司退市，這意味著，僅半年多時(shí)間，2018年以來(lái)的退市公司數(shù)量已經(jīng)是去年全年的2.5倍。

　　據(jù)券商中國(guó)記者統(tǒng)計(jì)，A股歷史累計(jì)有95家公司宣布退市，但其中有33家是屬于資本運(yùn)作的“吸收合并”，有9家是出于“私有化”原因，還有的是“證券置換”，剔除這三類原因后，兩市的退市公司只有51家。

　　其中，有46家公司是由于連續(xù)虧損而觸發(fā)退市，有3家公司是由于“暫停上市后未披露定期報(bào)告”，有2家公司是“其它不符合掛牌的情形”。

　　就年份分布來(lái)看，近年來(lái)是退市個(gè)股的“小年”，其中2016年只有退市博元1只個(gè)股退市，2015年有國(guó)恒和*ST二重2只個(gè)股，2014年只有長(zhǎng)油退市，2013年只有*ST炎黃和*ST創(chuàng)智退市。

　　值得注意的是，不計(jì)吸收合并、證券置換和私有化這三類原因，在2008年-2012年期間，沒(méi)有發(fā)現(xiàn)個(gè)股的退市記錄。

　　(原標(biāo)題：雅百特遭強(qiáng)退：當(dāng)年財(cái)務(wù)顧問(wèn)費(fèi)1000萬(wàn) 金元證券牽涉其中眾華也難辭其咎)