機(jī)構(gòu)密集調(diào)研 汽車電子迎黃金發(fā)展期
近一個(gè)月有60家電子企業(yè)獲千家機(jī)構(gòu)調(diào)研，電子成為最受機(jī)構(gòu)關(guān)注的行業(yè)之一。機(jī)構(gòu)調(diào)研方向主要集中在公司汽車電子業(yè)務(wù)訂單方面。機(jī)構(gòu)表示，現(xiàn)階段電子行業(yè)整體增長動(dòng)能出現(xiàn)切換，汽車電子有望成為科技領(lǐng)域下一個(gè)重要“戰(zhàn)場(chǎng)”，相關(guān)領(lǐng)域的龍頭企業(yè)將受益。
近兩千家機(jī)構(gòu)調(diào)研電子企業(yè)
Wind數(shù)據(jù)顯示，8月1日申萬電子板塊漲超2%，廣信材料、美格智能、恒銘達(dá)等多股漲停。截至8月1日，7月以來有60家電子企業(yè)獲1997家機(jī)構(gòu)調(diào)研，電子成為最受機(jī)構(gòu)關(guān)注的行業(yè)之一。其中凌云光接受調(diào)研最多，共接受252家機(jī)構(gòu)調(diào)研；拓邦股份以202家機(jī)構(gòu)調(diào)研居其次。機(jī)構(gòu)調(diào)研方向主要集中在公司汽車電子業(yè)務(wù)等方面。
據(jù)接受調(diào)研的朗特智能介紹，今年汽車電子業(yè)務(wù)增速較快，公司騰出了原廠生產(chǎn)空間用于汽車電子業(yè)務(wù)，可以支持幾個(gè)億的產(chǎn)值。奕東電子在調(diào)研中表示，消費(fèi)類電子產(chǎn)品需求疲軟對(duì)公司消費(fèi)類產(chǎn)品造成不小影響，但公司與汽車、新能源相關(guān)業(yè)務(wù)增長明顯。
對(duì)消費(fèi)電子企業(yè)切入汽車電子制造的情況，業(yè)內(nèi)人士表示，企業(yè)拓展汽車電子市場(chǎng)不僅可以對(duì)沖傳統(tǒng)消費(fèi)電子需求下滑的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)市場(chǎng)會(huì)給予一定估值溢價(jià)。Wind數(shù)據(jù)顯示，近一個(gè)月，申萬電子板塊累計(jì)下跌1.41%，而朗特智能股價(jià)同期上漲34.97%，奕東電子股價(jià)累計(jì)上漲27.53%。
萬聯(lián)證券電子分析師夏清瑩認(rèn)為，現(xiàn)階段電子行業(yè)整體增長動(dòng)能出現(xiàn)切換�！案咝阅苡�(jì)算機(jī)群、汽車、物聯(lián)網(wǎng)等貢獻(xiàn)在提升，智能手機(jī)等貢獻(xiàn)在下降。目前國內(nèi)部分企業(yè)在汽車等產(chǎn)業(yè)鏈方面的技術(shù)不斷取得突破，產(chǎn)能擴(kuò)張持續(xù)，結(jié)合行業(yè)整體需求旺盛的狀況來看，投資價(jià)值突出。”
汽車電子將迎來長景氣周期
汽車電動(dòng)化、智能化趨勢(shì)加速，電子化程度持續(xù)提升，市場(chǎng)人士認(rèn)為，汽車電子產(chǎn)品矩陣豐富，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈蘊(yùn)藏豐富的投資機(jī)會(huì)。銀河證券電子行業(yè)分析師高峰認(rèn)為，汽車電子信息有望接力智能手機(jī)成為電子行業(yè)發(fā)展的新動(dòng)力，汽車電子信息產(chǎn)業(yè)鏈迎來黃金發(fā)展期。
從汽車電子行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域來看，高峰認(rèn)為IGBT、汽車存儲(chǔ)、汽車計(jì)算、汽車光學(xué)、連接器、車載PCB等方向正迎來巨大的創(chuàng)新機(jī)遇，汽車電子將迎來長景氣周期，行業(yè)將迎來一次全產(chǎn)業(yè)鏈級(jí)別的發(fā)展機(jī)遇。
國金證券通信首席分析師羅露表示，持續(xù)看好汽車電動(dòng)化與智能化發(fā)展給電子半導(dǎo)體帶來的機(jī)會(huì)�！皞鹘y(tǒng)燃油車芯片約為300顆/車，智能電動(dòng)汽車芯片的數(shù)量在2000顆/車以上。2025年全球汽車半導(dǎo)體將達(dá)到735億美元的市場(chǎng)規(guī)模�！�
從行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)上來看，羅露認(rèn)為有兩個(gè)方面值得關(guān)注：一是算力不斷提升，釋放了更高階的智能交互需求，目前智能座艙競(jìng)爭趨于激烈，多屏交互及多維信息交互可能成為未來競(jìng)爭差異點(diǎn)；二是具備軟硬件全棧能力的車廠一級(jí)供應(yīng)商可能更加受益。未來信息交互的維度可能更加復(fù)雜，這對(duì)各類傳感器之間信息的快速融合提出了更高要求。隨著汽車智能化發(fā)展，基礎(chǔ)軟硬件更可能由車廠一級(jí)供應(yīng)商提供，從而獲得規(guī)模效應(yīng)。
