發(fā)改委：對近期和2021年度企業(yè)債券本息兌付等風險進行全面系統排查
中證網訊 （記者 劉麗靚）國家發(fā)改委12月23日消息，近日，國家發(fā)改委發(fā)布《關于開展2021年度企業(yè)債券本息兌付風險排查和存續(xù)期監(jiān)管有關工作的通知》（簡稱《通知》），《通知》要求，各省級發(fā)展改革委對轄區(qū)內近期到期特別是2020年底前到期，以及2021年企業(yè)債券本息兌付等風險進行全面排查，掌握轄區(qū)內企業(yè)債券還本付息資金安排和風險狀況，并對已發(fā)行企業(yè)債券情況開展專項檢查。
《通知》要求，各省級發(fā)展改革委對排查后存在償債風險的企業(yè)債券，列為重點關注對象，第一時間組成風險應對工作專班，由省級發(fā)展改革部門分管負責同志負責，制定應對方案，定期進行調度，及時協調發(fā)行人、主承銷商等開展風險處置，并派專人赴企業(yè)現場督導，按照市場化、法治化原則，及時推動化解風險。對區(qū)域內已發(fā)生違約且尚未處置完畢的企業(yè)債券，加強與發(fā)行人、主承銷商、債權代理人、地方政府等各方的溝通協調，積極推進企業(yè)債券風險處置，維護債券持有人合法權益。
同時，對已發(fā)行企業(yè)債券情況開展專項檢查。各省級發(fā)展改革委加強企業(yè)債券事中事后監(jiān)管，對轄區(qū)內已發(fā)行、仍處于存續(xù)期的全部企業(yè)債券組織開展一次專項檢查。檢查應重點包括：存續(xù)期債券總體情況。包括存續(xù)期債券支數及規(guī)模、各年度還本付息額、發(fā)行人行業(yè)及區(qū)域分布等情況。債券募集資金投入領域情況。包括債券資金是否按要求投入批復、注冊文件和募集說明書中約定的項目領域，如有募集資金投向變更是否按規(guī)定履行相關程序，是否存在違規(guī)挪用債券資金等問題。信息披露情況。包括發(fā)行人是否按照注冊制改革要求，遵循真實、準確、完整、及時、公平的原則，依法依規(guī)披露信息，中介機構協助發(fā)行人做好信息披露工作的履職盡責等情況。發(fā)行人資產重組情況。包括企業(yè)發(fā)生法律法規(guī)規(guī)定的，可能影響企業(yè)償債能力的重大事項。如企業(yè)發(fā)生或計劃進行重大資產重組，要對發(fā)行人的重組過程進行監(jiān)管，分析判斷資產重組是否增加債券償付風險，督促發(fā)行人按照合規(guī)的程序實施重組并履行相關義務。募投項目運營效益情況。包括募投項目是否如期開工、實施建設，建設進度是否與募集資金使用進度匹配，項目業(yè)已形成的資產或收益權是否按募集說明書約定（如有）辦理抵質押手續(xù)，已完工募投項目的運營效益情況等。對以資產抵押擔保的企業(yè)債券，檢查債券抵押資產后續(xù)跟蹤評估和信息披露情況。檢查過程中，如發(fā)現募集資金使用、資產重組等方面存在違法違規(guī)行為，請各省級發(fā)展改革委及時提出整改要求予以規(guī)范，對相關責任方進行懲戒，并將懲戒等情況及時報告我委，國家發(fā)改委將記入相關信用信息檔案，并在事中事后監(jiān)管、信用評價工作中予以體現。
《通知》指出，要壓實省級發(fā)展改革部門屬地管理責任。省級發(fā)展改革部門應堅持安全第一，以能有效防范可能發(fā)生的風險為前提，以萬一發(fā)生風險能及時有效處置為前提，充分發(fā)揮屬地管理優(yōu)勢，在地方政府的統一領導下，注重同金融監(jiān)管部門的協調配合，切實擔負起屬地管理責任，通過項目篩查、風險排查、監(jiān)督檢查等方式，扎實做好區(qū)域內企業(yè)債券存續(xù)期監(jiān)管和風險防范處置工作。一是建立季度調度機制。每季度末，省級發(fā)展改革部門應對下一季度企業(yè)債券本息兌付風險進行排查，并對年度風險排查中發(fā)現的風險隱患進行重點跟進，及時了解企業(yè)最新經營狀況，督促落實償債保障措施。對存在風險隱患的，要按照年度風險排查有關要求及時處置風險。二是建立月度當面督導機制。省級發(fā)展改革部門應實施企業(yè)償債能力動態(tài)監(jiān)控，提前一個月與即將到期的企業(yè)債券發(fā)行人當面溝通，了解發(fā)行人償債資金準備情況，督促發(fā)行人按期足額還本付息。三是建立報告通報機制。省級發(fā)展改革部門應將相關風險情況及時上報省級政府、通報屬地政府，積極爭取省級政府指導和屬地政府支持，匯聚各方力量，共同做好風險防范和化解工作。四是建立應急處置機制。對企業(yè)債券本息兌付出現突發(fā)性風險的，省級發(fā)展改革部門應第一時間開展風險處置，防范潛在風險轉化為實際風險，防止風險外溢。同時，強化主承銷商等中介機構風險排查責任。主承銷商等中介機構要把主動防范化解風險放在更加重要的位置，定期排查主承銷債券的風險情況，早識別、早預警、早處置，及時向國家發(fā)改委和省級發(fā)展改革部門報送有關風險情況，積極主動做好風險防范處置工作。主承銷商等中介機構要履職盡責，強化中介機構主辦人制度，嚴格把關，加強內控，切實提高申報材料質量，協助發(fā)行人做好信息披露等存續(xù)期管理工作。信用評級機構、會計師事務所、律師事務所等機構在債券申報和存續(xù)期管理等過程中，要進一步增強風險防范意識，嚴格執(zhí)業(yè)標準，有效揭示提示風險，落實“看門人”責任。
《通知》指出，提高企業(yè)債券服務實體經濟能力和存續(xù)期管理水平。加大企業(yè)債券對重點領域和薄弱環(huán)節(jié)的支持力度。堅持企業(yè)債券資金跟項目走的原則，在推動國家重大戰(zhàn)略實施方面發(fā)揮更大作用，進一步加大企業(yè)債券對重大基礎設施建設和科技創(chuàng)新的支持力度。省級發(fā)展改革委要結合投資項目儲備，主動上門服務，著力緩解重大項目發(fā)展中的融資問題。為做好《國家發(fā)展改革委辦公廳關于疫情防控期間做好企業(yè)債券工作的通知》政策銜接，緩解中小微企業(yè)融資難問題，保障和服務疫情防控常態(tài)化條件下經濟社會發(fā)展。一是在2021年繼續(xù)鼓勵信用優(yōu)良企業(yè)發(fā)行小微企業(yè)增信集合債券，為受疫情影響的中小微企業(yè)提供流動性支持。允許債券發(fā)行人使用不超過40%的債券資金用于補充營運資金，同時將委托貸款集中度的要求放寬為“對單個委貸對象發(fā)放的委貸資金累計余額不得超過5000萬元且不得超過小微債募集資金總規(guī)模的10%”。二是對于自身資產質量優(yōu)良、募投項目運營良好，但受疫情影響嚴重的企業(yè)，允許申請發(fā)行新的企業(yè)債券專項用于償還2021年內到期的企業(yè)債券本金及利息。省級發(fā)展改革委要按照《國家發(fā)展改革委關于支持優(yōu)質企業(yè)直接融資 進一步增強企業(yè)債券服務實體經濟能力的通知》（發(fā)改財金〔2018〕1806號）相關規(guī)定，積極組織區(qū)域內符合條件的企業(yè)申請發(fā)行優(yōu)質企業(yè)債券。對已發(fā)行的優(yōu)質企業(yè)債券，省級發(fā)展改革委要督促相關發(fā)行人在規(guī)定期限內做好存續(xù)期報告編制和信息披露等相關工作。
《通知》強調，對涉及企業(yè)債券信息披露違法違規(guī)、內幕交易、操縱證券市場以及其他違反《證券法》的行為，根據人民銀行、證監(jiān)會、發(fā)展改革委《關于進一步加強債券市場執(zhí)法工作的意見》（銀發(fā)〔2018〕296號），國家發(fā)改委將積極支持證監(jiān)會開展債券市場統一執(zhí)法工作。
