部分機構(gòu)投顧業(yè)務(wù)違規(guī) 非法薦股及不實宣傳成“重災(zāi)區(qū)”

　　今年以來，A股的火爆行情吸引了眾多投資者的眼球，證券投資咨詢機構(gòu)的生意逐漸升溫，但在業(yè)務(wù)開展中，部分機構(gòu)因存在違法違規(guī)行為而收到監(jiān)管機構(gòu)罰單，輕則責(zé)令整改，重則一段時間內(nèi)暫停新增客戶。

　　據(jù)中國證券報記者不完全統(tǒng)計，截至3月12日，今年以來各地證監(jiān)局共對轄區(qū)內(nèi)證券投資咨詢機構(gòu)下發(fā)26張罰單，近20家公司被責(zé)令暫停新增客戶三個月至一年不等。從違規(guī)行為看，非法薦股、不實宣傳、無證上崗、留痕管理有效性不足是違規(guī)“重災(zāi)區(qū)”。

　　四類問題

　　日前深圳證監(jiān)局披露一則監(jiān)管公告，經(jīng)檢查，深圳市優(yōu)品投資顧問有限公司因從事證券投資顧問業(yè)務(wù)存在三類問題，違反《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》相關(guān)規(guī)定，被深圳證監(jiān)局采取責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施。

　　從公告看，該公司存在的問題包括：公司運營的互聯(lián)網(wǎng)投顧平臺上，個別投顧服務(wù)賬號對運營人員個人信息的介紹與實際情況不一致；公司對《證券投資顧問服務(wù)協(xié)議》電子協(xié)議簽署的管控不充分，部分協(xié)議簽署時間晚于投資者向公司支付咨詢費用的時間；公司個別宣傳材料中對過往投資業(yè)績的宣傳表述存在不謹(jǐn)慎。

　　針對證券投資咨詢機構(gòu)業(yè)務(wù)開展中存在的各類問題，今年各地證監(jiān)局持續(xù)強化監(jiān)管。據(jù)不完全統(tǒng)計，截至3月12日，年內(nèi)各地證監(jiān)局共對轄區(qū)內(nèi)證券投資咨詢機構(gòu)下發(fā)罰單合計26張。梳理原因看，非法薦股、不實宣傳、無證上崗、留痕管理有效性不足是證券投資咨詢機構(gòu)開展業(yè)務(wù)違規(guī)的“重災(zāi)區(qū)”。

　　例如，上海證監(jiān)局檢查發(fā)現(xiàn)，上海益學(xué)投資咨詢有限公司諸如部分員工存在虛假、不實宣傳及承諾保證收益的行為，部分客戶未按規(guī)定簽署產(chǎn)品服務(wù)協(xié)議并進(jìn)行相應(yīng)的風(fēng)險測評及風(fēng)險揭示，留痕管理有效性不足以及內(nèi)部控制不健全等問題，對此上海證監(jiān)局責(zé)令公司改正并暫停新增客戶三個月。

　　上海證券通投資資訊科技有限公司問題較多，除存在對客戶進(jìn)行虛假、不實、誤導(dǎo)性營銷宣傳及承諾保證收益，以及部分投顧的建議未進(jìn)行內(nèi)容審核等。對此上海證監(jiān)局責(zé)令公司改正并暫停新增客戶一年。

　　屢教不改

　　記者梳理發(fā)現(xiàn)，少數(shù)證券投資咨詢機構(gòu)及其分支機構(gòu)近期已收到多張罰單，“屢教不改”暴露出公司業(yè)務(wù)開展及內(nèi)部治理存在的諸多不足。

　　2月18日，北京證監(jiān)局向北京中資北方投資顧問有限公司下發(fā)行政監(jiān)管措施決定書，指出公司存在發(fā)生影響公司經(jīng)營管理的重大事件未及時向北京證監(jiān)局及分支機構(gòu)所在地證監(jiān)局報告、未如實報告相關(guān)情況嚴(yán)重影響監(jiān)管工作正常開展，以及公司內(nèi)控管理薄弱、分支機構(gòu)管理混亂等問題。北京證監(jiān)局責(zé)令公司全面整改，并暫停新增客戶一年，整改期間不得開展?fàn)I銷推廣、新客戶投顧服務(wù)等業(yè)務(wù)活動。

　　就在不久之前的1月16日，該公司長沙分公司被湖南證監(jiān)局同樣采取了責(zé)令改正并暫停新增客戶一年的行政監(jiān)管措施，因其存在無證券投資顧問執(zhí)業(yè)資質(zhì)人員向客戶作具體投資建議、業(yè)務(wù)推廣過程中向客戶承諾收益，以及對服務(wù)能力進(jìn)行不實、誤導(dǎo)性的宣傳等問題。2019年10月30日，該公司鄭州分公司已經(jīng)因存在未全部保存投資顧問服務(wù)留痕記錄等問題，被河南證監(jiān)局采取了責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施。

　　為規(guī)范證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務(wù)行為，保護(hù)投資者合法權(quán)益，維護(hù)證券市場秩序，2010年，證監(jiān)會出臺《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，明確證券投資咨詢機構(gòu)禁止對服務(wù)能力和過往業(yè)績進(jìn)行虛假、不實、誤導(dǎo)性的營銷宣傳，禁止以任何方式承諾或者保證投資收益；證券投資咨詢機構(gòu)從事證券投資顧問業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)保證證券投資顧問人員數(shù)量、業(yè)務(wù)能力、合規(guī)管理和風(fēng)險控制與服務(wù)方式、業(yè)務(wù)規(guī)模相適應(yīng)。

　　中國證券業(yè)協(xié)會2019年發(fā)布《證券投資咨詢機構(gòu)執(zhí)業(yè)規(guī)范（試行）》，對于證券投資咨詢機構(gòu)及從業(yè)人員推廣證券投資顧問業(yè)務(wù)劃出多條紅線，如不得欺詐客戶、不得向客戶承諾確定收益或收益范圍、不得對過往業(yè)績進(jìn)行夸大宣傳等。