郎酒股份披露招股說明書

　　6月5日，證監(jiān)會官網(wǎng)披露了四川郎酒股份有限公司（簡稱“郎酒股份”）首次公開發(fā)行股票招股說明書（簡稱“招股書”），郎酒股份或?qū)⒊蔀樗拇ǖ?家上市酒企。招股書顯示，郎酒股份本次擬赴深交所發(fā)行不超過7000萬股，全部為發(fā)行新股。募集資金將主要用于優(yōu)質(zhì)醬香型白酒產(chǎn)能建設(shè)項目、郎酒數(shù)字化運營建設(shè)項目、郎酒企業(yè)技術(shù)中心建設(shè)項目和優(yōu)質(zhì)濃香型、兼香白酒產(chǎn)能建設(shè)項目及補充流動資金。

　　去年凈利潤達(dá)24.44億元

　　“郎”酒品牌因地成名，公司主要生產(chǎn)基地位于四川省古藺縣二郎鎮(zhèn)。二郎鎮(zhèn)地處赤水河畔，屬于“中國白酒金三角（川酒）”醬香型白酒優(yōu)勢產(chǎn)區(qū)。郎酒股份生產(chǎn)的醬香型白酒以其獨特香型和風(fēng)味受到消費者的青睞�！袄伞迸漆u香型白酒先后于1984年、1989年連續(xù)兩度在全國評酒會獲評“國家名酒”稱號，奠定了“郎”牌白酒在全國白酒行業(yè)中的重要地位。

　　招股書顯示，郎酒產(chǎn)品分為高端、次高端、中端以及中低端，出廠價大于等于500元/500ml為高端產(chǎn)品，以青花郎為核心代表；出廠價300元至500元/500ml為次高端，以紅花郎為核心代表。2017年至2019年，上述兩大品類產(chǎn)品總計銷售收入分別為20.4億元、38.31億元、53.28億元，整體占比分別為40.09%、51.46%、64.07%。近兩年來，郎酒高端及次高端產(chǎn)品已占據(jù)半壁江山。

　　截至2019年末，郎酒股份資產(chǎn)總額為209.41億元。2017年至2019年郎酒股份分別實現(xiàn)營業(yè)收入51.16億元、74.79億元和83.48億元，后兩年增速分別為46.19%和11.62%；實現(xiàn)凈利潤3.02億元、7.26億元和24.44億元，后兩年增速分別達(dá)140.4%和236.64%。

　　股權(quán)結(jié)構(gòu)方面，郎酒集團持有郎酒股份發(fā)行前61.7%股份，為控股股東，公司實際控制人汪俊林合計持有郎酒股份76.7%股份。當(dāng)前，郎酒股份旗下全資及控股子公司共17家，涵蓋了白酒生產(chǎn)、銷售及配套產(chǎn)業(yè)鏈，員工總數(shù)近1.4萬人。

　　募資擴大產(chǎn)能

　　此前，汪俊林曾多次公開表示，由于建廠土地等自然資源非常有限，赤水河流域的醬酒產(chǎn)量將長期局限在20萬噸/年，加上醬酒對儲存年限有要求，誰的老酒多、產(chǎn)能大、基酒存放時間長，誰就能在未來市場競爭中取得先機和優(yōu)勢。

　　公司表示，將利用此次發(fā)行股票并上市的機會，募集資金重點投向產(chǎn)能建設(shè)和生產(chǎn)技術(shù)改造，提高名優(yōu)基酒生產(chǎn)與儲存能力，提升產(chǎn)品品質(zhì)等，使公司的營業(yè)收入、凈利潤、凈資產(chǎn)收益率等主要指標(biāo)的排名進入白酒行業(yè)第一方陣。

　　招股書顯示，公司2019年度醬香型基酒產(chǎn)能為1.8萬噸，產(chǎn)能利用率已達(dá)到94.44%，優(yōu)質(zhì)醬香型白酒產(chǎn)能建設(shè)項目達(dá)產(chǎn)后每年將合計新增優(yōu)質(zhì)醬香型基酒產(chǎn)能2.27萬噸，加上目前在建的吳家溝基地技改項目（一期）達(dá)產(chǎn)后，公司醬香型基酒總產(chǎn)能將超過5萬噸，屆時公司醬香型基酒生產(chǎn)能力將處于醬香型白酒行業(yè)前列。

　　2019年，公司濃香型基酒產(chǎn)能1.4萬噸，由于高端濃香型白酒對窖池中窖泥的年限有著較高要求，一般只有連續(xù)使用時間較長的窖池才能生產(chǎn)出高端濃香型基酒，因此2019年公司濃香型基酒產(chǎn)量僅8983.47噸。但公司2019年度濃香型以及主要使用濃香型基酒的兼香型白酒銷售量達(dá)到3.94萬噸，產(chǎn)量缺口需通過外購基酒來滿足。本次優(yōu)質(zhì)濃香型、兼香型白酒產(chǎn)能建設(shè)項目達(dá)產(chǎn)后將新增濃香基酒產(chǎn)能3.34萬噸，新建窖池經(jīng)過3-5年的連續(xù)生產(chǎn)后，能夠有效彌補公司濃香型基酒產(chǎn)能缺口。

　　公司2019年度二郎基地成品酒產(chǎn)能為2萬噸，本次募集資金投資郎酒天寶峰包裝倉儲中心項目，達(dá)產(chǎn)后成品酒灌裝能力每年將達(dá)到5萬噸。

　　招股書顯示，公司制定了三大中長期戰(zhàn)略目標(biāo)：在白酒行業(yè)具有重要地位；在高端醬酒領(lǐng)域獨具特色；與其它高端醬酒企業(yè)共同做大高端醬香白酒市場。