湘財股份：擬換股吸收合并大智慧 全面提升綜合金融服務能力

中證報中證網(wǎng)訊（王珞）湘財股份3月28日晚披露交易預案，公司擬通過向大智慧全體換股股東發(fā)行A股股票的方式換股吸收合并大智慧，并擬募集配套資金。本次交易后，湘財股份將全面打造差異化、特色化核心優(yōu)勢，通過業(yè)務整合實現(xiàn)“1+1>2”的效果，實現(xiàn)跨越式發(fā)展。

湘財股份的主營業(yè)務為證券服務業(yè)，主要依托全資子公司湘財證券開展證券板塊業(yè)務。湘財股份一直致力于將金融科技打造成推動公司業(yè)務發(fā)展的重要引擎。近年來，湘財股份以金融科技賦能證券業(yè)務作為核心思路，注重通過將大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等前沿技術應用于湘財股份及子公司湘財證券技術創(chuàng)新、業(yè)務流程管理、市場開拓、業(yè)務拓展、服務能力提升、文化建設等方面，推動證券業(yè)務創(chuàng)新與發(fā)展。

經(jīng)過多年發(fā)展，湘財證券業(yè)務資質齊全，經(jīng)紀、信用交易、財富管理、投資銀行、資產(chǎn)管理等業(yè)務板塊形成了較為成熟的經(jīng)營思路和盈利模式，構建了包括證券、基金管理、另類投資等在內的綜合性證券金融服務體系。

大智慧在金融科技行業(yè)深耕20余年，成為中國領先的金融信息服務商之一。其擁有業(yè)內完整的產(chǎn)品組合，可為各層次的個人及機構客戶提供全面、準確、及時的金融信息服務和增值服務，客戶覆蓋銀行、券商、基金、保險、資管和普通投資者等金融市場的各層次參與主體。國際業(yè)務方面，大智慧境外金融信息服務已輻射至東亞及東南亞多個國家，在亞洲三大金融中心中國香港、新加坡和日本東京都設有子公司，進行了前瞻性的國際板塊布局。大智慧在所處行業(yè)的市場地位、核心技術、核心團隊、企業(yè)資質等方面已取得一定的領先優(yōu)勢，其品牌也得到了行業(yè)和社會認可。

此次，湘財股份吸收合并大智慧備受市場關注，特別是在相關政策給予大力支持的背景下，該整合更具意義。

去年，國務院印發(fā)《關于加強監(jiān)管防范風險推動資本市場高質量發(fā)展的若干意見》，推動證券基金機構高質量發(fā)展，支持頭部機構通過并購重組、組織創(chuàng)新等方式提升核心競爭力，鼓勵中小機構差異化發(fā)展、特色化經(jīng)營。此外，中國證監(jiān)會發(fā)布《關于深化上市公司并購重組市場改革的意見》，支持上市證券公司通過并購重組提升核心競爭力，加快建設一流投資銀行；《關于加強上市公司監(jiān)管的意見 (試行)》支持上市公司通過并購重組提升投資價值，多措并舉活躍并購重組市場，鼓勵上市公司綜合運用股份、現(xiàn)金、定向可轉債等工具實施并購重組、注入優(yōu)質資產(chǎn)，支持上市公司之間吸收合并。此次交易無疑為順應潮流之舉，也是響應資本市場全面深化改革之舉。

值得一提的是，此次湘財股份吸收合并大智慧屬于非同一控制下的吸收合并案例，具有標志性意義。相關市場人士表示，這種操作方式市場化程度更高，符合當下針對并購重組的監(jiān)管態(tài)度和市場趨勢，將有效推進資源優(yōu)化配置和產(chǎn)業(yè)整合，推動金融科技與證券業(yè)務深度融合，達到預期效果。

此外，本次交易能夠充分發(fā)揮雙方的業(yè)務優(yōu)勢，實現(xiàn)客戶和資源共享、技術合作和市場協(xié)同，重塑內部管理，強化優(yōu)勢業(yè)務領域競爭力。湘財股份表示，雙方將整合成熟的產(chǎn)品體系、客戶資源、技術儲備及渠道資源，進一步完善業(yè)務布局，強化雙方在客戶、渠道和金融產(chǎn)品的協(xié)同價值，提升綜合金融服務能力。同時，在國際業(yè)務領域，湘財股份可與大智慧充分協(xié)同，推動公司證券業(yè)務國際化布局。