陽光資產(chǎn)總經(jīng)理彭吉海：引導(dǎo)險資聚焦數(shù)字、智能、綠色 助力新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展

　　發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力是推動高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在要求和重要著力點(diǎn)。近幾個月來，各部門、各地就加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力部署多項(xiàng)政策措施。

　　“金融行業(yè)做好五篇大文章，助力新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展，是提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效的重要抓手?！标柟赓Y產(chǎn)管理股份有限公司總經(jīng)理彭吉海近日在接受中國證券報記者專訪時表示，保險資管行業(yè)應(yīng)當(dāng)做中國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型要求的踐行者，引導(dǎo)金融資源更多流向數(shù)字經(jīng)濟(jì)、智能經(jīng)濟(jì)和綠色經(jīng)濟(jì)。包括探索數(shù)據(jù)資產(chǎn)作為增信資產(chǎn)的可行性，積極開發(fā)基于數(shù)據(jù)要素的供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品等。

　　助推產(chǎn)業(yè)智能化

　　彭吉海認(rèn)為，新質(zhì)生產(chǎn)力很大程度上體現(xiàn)為現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系的構(gòu)建與完善，智能化是現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系的重要特征，保險資管行業(yè)可以從自身業(yè)務(wù)開展與投資兩方面幫助推進(jìn)產(chǎn)業(yè)智能化進(jìn)程。

　　具體而言，彭吉海表示，一是在自身經(jīng)營中大力應(yīng)用智能化技術(shù)。在客戶對接方面，引入智能客服、智能投顧等新型服務(wù)模式，充分發(fā)揮大語言模型的人機(jī)交互優(yōu)勢。在投資管理方面，推廣智能投研與智能輔助投資決策，利用人工智能技術(shù)提升投資能力與投資效率，降低投資成本。在風(fēng)險管理方面，利用好行業(yè)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，構(gòu)建大數(shù)據(jù)智能風(fēng)控能力，在市場具有不確定性的背景下加強(qiáng)風(fēng)險預(yù)警和風(fēng)險管理。

　　二是幫助加快推進(jìn)制造業(yè)生產(chǎn)流程智能化。發(fā)揮保險資金長期限優(yōu)勢，加大對工業(yè)機(jī)器人、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)軟件、專用人工智能、智能裝備等關(guān)鍵領(lǐng)域和核心技術(shù)相關(guān)創(chuàng)新企業(yè)的投資力度。保險資管也可通過設(shè)立專注智能化改造的ABS產(chǎn)品，為智能制造賦能傳統(tǒng)制造業(yè)提供支持，幫助推廣數(shù)字化車間、智能工廠、互聯(lián)工廠等智能制造新模式，有效推動傳統(tǒng)制造業(yè)創(chuàng)新升級。

　　三是以普惠金融助力小微企業(yè)智能化改造。保險資金通過資產(chǎn)支持計劃、私募股權(quán)基金、紓困專項(xiàng)產(chǎn)品等方式，為小微企業(yè)提供資金支持。在推進(jìn)小微企業(yè)智能化方面，保險資金可通過租賃資產(chǎn)形式向小微企業(yè)出租高端裝備、工程機(jī)械等，直接為中小微企業(yè)提供智能設(shè)備支持。同時積極開發(fā)基于數(shù)據(jù)要素的供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，借助工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)與公共數(shù)據(jù)開放的契機(jī)，充分利用好中小企業(yè)的設(shè)備運(yùn)行數(shù)據(jù)、工商稅務(wù)數(shù)據(jù)、電力數(shù)據(jù)，精準(zhǔn)給予中小企業(yè)供應(yīng)鏈資金支持。

　　提高數(shù)字化水平

　　在彭吉?？磥恚送七M(jìn)產(chǎn)業(yè)智能化，數(shù)據(jù)本身也已成為重要的生產(chǎn)要素，因此加強(qiáng)數(shù)字技術(shù)創(chuàng)新與應(yīng)用是形成新質(zhì)生產(chǎn)力、做好“科技金融”“數(shù)字金融”大文章的關(guān)鍵。保險資管行業(yè)可以從自身業(yè)務(wù)開展與投資等多方面提高數(shù)字化發(fā)展水平、助力新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展。

　　“保險資管屬于典型的數(shù)據(jù)密集型行業(yè)。積極推進(jìn)自身經(jīng)營全環(huán)節(jié)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，既是依托數(shù)字化技術(shù)建設(shè)金融領(lǐng)域新質(zhì)生產(chǎn)力的有效實(shí)踐，也為國內(nèi)數(shù)字供應(yīng)商提供了大量需求?！迸砑ＵJ(rèn)為。

　　與此同時，彭吉海表示，保險資金還可以大力支持?jǐn)?shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，為數(shù)字技術(shù)原始創(chuàng)新提供直接融資。目前國家已經(jīng)啟動“東數(shù)西算”等全國一體化算力網(wǎng)和數(shù)據(jù)流通基礎(chǔ)設(shè)施重大項(xiàng)目建設(shè)，保險資金也將繼續(xù)發(fā)揮支持國家重大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的傳統(tǒng)，以多種投資形式服務(wù)國家數(shù)據(jù)重大戰(zhàn)略。

　　“保險資金期限較長，適合為研發(fā)周期長、初期投入大的人工智能、量子計算、腦機(jī)接口等下一代信息技術(shù)提供股權(quán)融資支持?！迸砑Ｕf，新“國九條”提出優(yōu)化保險資金權(quán)益投資政策環(huán)境，落實(shí)并完善國有保險公司績效評價辦法，更好鼓勵開展長期權(quán)益投資。陽光資產(chǎn)長期關(guān)注數(shù)字經(jīng)濟(jì)、芯片半導(dǎo)體、人工智能等科技創(chuàng)新方向帶來的長線投資機(jī)會，從“全生命周期”的角度，根據(jù)科技產(chǎn)業(yè)發(fā)展的融資需求及特點(diǎn)，不斷優(yōu)化投資方式和配置策略。

　　此外，彭吉海還認(rèn)為，應(yīng)在投資業(yè)務(wù)中尋找數(shù)據(jù)資產(chǎn)的投資價值。比如，在非標(biāo)投資中，探索數(shù)據(jù)資產(chǎn)作為增信資產(chǎn)的可行性；在進(jìn)行信托計劃投資時，研究以數(shù)據(jù)資產(chǎn)作為信托產(chǎn)品底層資產(chǎn)的可能性。

　　完善綠色投資業(yè)務(wù)

　　“保險資金風(fēng)險偏好穩(wěn)定、投資周期長，天然與綠色經(jīng)濟(jì)、傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型需求契合，可以為我國綠色新質(zhì)生產(chǎn)力加快發(fā)展作出貢獻(xiàn)?！迸砑１硎?。

　　彭吉海介紹，從國際經(jīng)驗(yàn)看，ESG/可持續(xù)投資是在保險公司資產(chǎn)端最常見的一種方式。雖然我國ESG投資相較發(fā)達(dá)國家起步晚，但近年來快速發(fā)展，已初步形成多層次ESG投資產(chǎn)品和市場體系。目前開始披露ESG信息的上市公司數(shù)量增多，上市公司ESG評級不斷提高?！拔磥磙D(zhuǎn)型金融增長、盡責(zé)管理發(fā)展、國際財務(wù)報告可持續(xù)披露準(zhǔn)則生效、自然相關(guān)信息披露加速等因素，都有望促進(jìn)保險資管行業(yè)進(jìn)一步完善綠色金融投資業(yè)務(wù)?！彼f。

　　展望未來，彭吉海認(rèn)為，應(yīng)將綠色金融結(jié)合ESG體系建設(shè)，整體思考和規(guī)劃；將綠色發(fā)展理念融入投資分析框架，做好優(yōu)質(zhì)綠色經(jīng)濟(jì)、綠色轉(zhuǎn)型的價值發(fā)現(xiàn)，不斷推動投資結(jié)構(gòu)優(yōu)化。保險資管公司應(yīng)當(dāng)積極參與中國特色估值體系的研究與實(shí)踐，在基于企業(yè)財務(wù)表現(xiàn)的傳統(tǒng)估值體系之上，將企業(yè)環(huán)境、社會和公司治理表現(xiàn)納入投資評價流程，對于因綠色轉(zhuǎn)型、國家戰(zhàn)略需要、社會責(zé)任承擔(dān)等因素暫時影響財務(wù)表現(xiàn)的企業(yè)，給予全面的價值評估。

　　同時，應(yīng)加大綠色投資/ESG的研究，加快成果轉(zhuǎn)化，對投資起到推動作用。加大在高碳識別方面的投入，包括成立相應(yīng)的跨部門工作組機(jī)制，在系統(tǒng)數(shù)據(jù)采購和人員配置上也應(yīng)重點(diǎn)支持和加強(qiáng)。

　　彭吉海介紹，陽光保險將ESG因素積極融入投資活動中，推動資金流入綠色低碳及可持續(xù)優(yōu)質(zhì)產(chǎn)業(yè)：制定了《綠色和可持續(xù)投資統(tǒng)計規(guī)范》，明確可持續(xù)投資定義與統(tǒng)計口徑，準(zhǔn)確識別并深入分析投資目標(biāo)綠色與可持續(xù)投資屬性，建立合理有序的可持續(xù)投資管理機(jī)制。截至2023年末，陽光保險可持續(xù)投資余額超500億元，其中綠色投資超180億元，重點(diǎn)布局工業(yè)創(chuàng)新、健康福祉、清潔能源及節(jié)能環(huán)保、基礎(chǔ)設(shè)施綠色升級等領(lǐng)域，在上述領(lǐng)域的投資規(guī)模分別達(dá)到198億元、109億元、86億元、84億元。